THE VALUE INVESTOR NEWS 31 October 2022

M ดีต่อเนื่องจนถึง 4Q22

M แนวโน้มกำไรฟื้นตัวต่อเนื่อง ตามการบริโภคที่เพิ่มขึ้นหลังจากสถานการณ์โควิด-19 คลี่คลาย โดยงบ 3Q22 ที่กำลังจะประกาศนี้ บล.หยวนต้าคาดกำไร 427 ล้านบาท ลดลงเล็กน้อยจากไตรมาสที่แล้ว แต่พลิกจากขาดทุน 257 ล้านในช่วงเดียวกันของปีก่อน ส่วน 4Q22 คาดว่าจะเป็นจุดสูงสุดของปี จากช่วง High Season ของการจับจ่ายใช้สอย โดยคาดว่ากำไรจะอยู่ในกรอบ 450 – 500 ล้านบาท ส่งผลให้กำไรทั้งปี 2022 อยู่ที่ 2,246 ล้านบาท +34.5% YoY ให้ราคาเป้าหมายที่ 68.50 บาทต่อหุ้น

———–

BE8 เริ่มรับรู้งบการเงิน X10

BE8 เริ่มรับรู้งบการเงินของ X10 บริษัทยักษ์ใหญ่ด้านโครงสร้างการเชื่อมต่อระบบ Technology Integration Platform ซึ่งได้มีการควบรวมกันก่อนหน้านี้ในเดือน ก.ย. หนุนกำไร 3Q22 เติบโตได้ทั้ง QoQ และ YoY และยังมีส่วนช่วยให้กำไร 4Q22 มีแนวโน้มสดใจจากการรับรู้กำไรส่วนดังกล่าวเต็มไตรมาส เมื่อมองเลยไปยังปี 2023 บล.หยวนต้า คาดว่า การรับรู้งบการเงินของ X10 รวมถึงเบย์คอมซึ่งกำลัง on deal รวมกิจการกันอยู่ และการเติบโตของธุรกิจหลักซึ่งเติบโตได้ดีผ่านการขยายงานกลุ่มงานภาครัฐ และการขยายฐานลูกค้าเอกชน จะช่วยหนุนให้กำไรเต็มปี 2023 อยู่ที่ 292 ล้านบาท โต +117% โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 73.00 บาทต่อหุ้น อิง PER ที่ 60X

———–

SA กำไรฟื้นตัวแรง

SA แนวโน้มกำไรฟื้นตัวแรง โดยกำไรปี 2022 คาดการณ์ฟื้นตัวจาก 146mn เป็น 379mn โดย 2H22 ฟื้นตัว คาดหวังอีก 340mn จากยอดขายอสังหาเริ่มกลับมาตั้งแต่เดือนกรกฎาคมทั้งโครงการใหม่และ inventory เดิม นอกจากนี้ ธุรกิจโรงแรม OCC Rate เฉลี่ยฟื้นตัวจากระดับ 40-50% ใน 1H22 มาเป็น 65% ใน 3Q22 และมีโอกาสปรับเพิ่มขึ้นอีกจากช่วง High Season การท่องเที่ยวใน 4Q22 นอกจากนี้ ธุรกิจที่เป็น non -core คือ cloud kitchen และ โรงแรมที่บริหารอยู่ สามารถขายออก หรือ ขายให้ property fund ได้ในอนาคตซึ่งจะเป็น Upside ผลการดำเนินงานในอนาคต

———–

#bidennews #หมาป่าแห่งวอลสตรีท